كاملة - خيارات المتاجرة برنامج

ليفيفول برو - خيارات التداول وتحليل البرمجيات. تصميم من قبل بعض من التجار صناعة الخيار الأكثر نجاحا الصورة، تم بناء ليفيفول برو ليكون المعيار الجديد في تداول الخيارات الأمامية ينتهي ليفيفول برو هو منظم حول عمليات صنع القرار ثبت في العالم الحقيقي من التجار وصناع السوق مع مهن التداول على المدى الطويل والمربحة. مجموعة كاملة من البيانات والحسابات والتنبيهات والتصورات اللازمة لتنفيذ الصفقات الناجحة هو المنسوجة بسلاسة إلى أداة واحدة على شبكة الإنترنت مع عدم تحميل أو تثبيت الحاجة والنتيجة هي وهو التطبيق الذي يحتفظ التاجر في خط المواجهة من السوق ويوفر كل ما يلزم لتحليل بسرعة الفرص التجارية الجديدة. الوقت الحقيقي فيكس العقود الآجلة البيانات متاحة الآن. ليفيفول برو هو متاح كمنصة على شبكة الإنترنت لمدة 300 في الشهر مع أسعار مخفضة متاحة على أساس عدد الاشتراكات الشهرية راجع الجدول الكامل لجدول التسعير أدناه بالإضافة إلى ذلك، يتوفر سعر مخفض قدره 250 شهريا للعملاء الذين لديهم التزام لمدة عام. السوق الخيار تعقب التجارة، حجم من قبل تبادل، سب 500 تيك chart. Stats ترتيب التدفق، اليوم أكبر الصفقات، حجم من قبل إكس، صافي قسط، أوتم، على عرض العطاءات، يدعو بوت. Charts متقدم فول تشارتينغ IV30، 60 ، 90،180،360 HV30، 10،20،60،90،180،360، تيشنيكالز. أوبتيونس المونتاج التفاعلي، المجلد، هيست فول بي لين، أوي، هيست أوي، ترادس، ليفيل إي، فولوم بي Line. Skew 3D باتنت بندينغ سكيو تشارت ويث 2 يار بلايباك. أساسيات الأعمال ملخص مالي، عام، تدابير الدخل، حصة السهم البيانات، النسب. الوقت المبيعات عن طريق الأسهم، ضربة، حجم، تبادل، الخيارات، الكامنة، 2 سنوات history. Earnings توزيع الأرباح المسار أجهزة الصراف الآلي، أتم سترادلز، والثمن الأساسي من خلال دورة الأرباح. التقويم الأرباح وتوزيعات الأرباح لقائمة المراقبة أو All. Watchlist تنبيهات التحذيرات، تنبيهات الأسعار فول تحليلات، ملاحظات، مجلدات مخصصة. تبدأ كتلة السوق Trades. Sector حسب القطاع، والمكالمات الأربع المغطاة أعلى مرتبة حسب العودة لا تزال قائمة، والتنبيهات تقلب والدعوة و وضع تنبيهات حجم في مجلس شيكاغو S أوبتي أوس إكسهانج، إنكوربوراتد. تنطوي على مخاطر وغير مناسبة لجميع المستثمرين قبل شراء أو بيع خيار، يجب على الشخص الحصول على نسخة من خصائص ومخاطر الخيارات الموحدة أود النسخ من أود متوفرة من الوسيط الخاص بك، عن طريق الاتصال 1 -888-أوبتيونس، أو من شركة كليرينغ كلارينغ كوربوراتيون، وان نورث واكر دريف، سويت 500، شيكاغو، إلينويز 60606 يتم توفير المعلومات الموجودة على هذا الموقع فقط لأغراض التعليم العام والمعلومات، وبالتالي لا ينبغي اعتبارها كاملة أو دقيقة أو حديثة تخضع العديد من المسائل التي تمت مناقشتها لقواعد وأنظمة وأحكام قانونية مفصلة يجب الرجوع إليها لمزيد من التفاصيل وتخضع للتغييرات التي قد لا تظهر في معلومات الموقع الإلكتروني يجب عدم تفسير أي بيان داخل الموقع على أنه توصية شراء أو بيع ضمان أو تقديم المشورة الاستثمارية لا ينبغي أن يفسر إدراج الإعلانات غير كبوي على الموقع الإلكتروني على أنه تأييد أو إشارة إلى قيمة أي منتج أو خدمة أو موقع إلكتروني الشروط والأحكام التي تحكم استخدام هذا الموقع واستخدام هذا الموقع يعتبر قبول هذه الشروط والأحكام. الموقع الإلكتروني الذي اخترته، ليفيفول للأوراق المالية، هو ووسيط مرخص تاجر ليفيفول للأوراق المالية و ليفيفول هي شركات منفصلة ولكنها تابعة هذا الرابط على شبكة الإنترنت بين الشركتين ليس عرضا أو التماس للتجارة في الأوراق المالية أو الخيارات، والتي يمكن أن تكون مضاربة في الطبيعة، تنطوي على خطر. إذا كنت ترغب في الذهاب إلى ليفيفول للأوراق المالية، انقر فوق موافق إذا لم تقم بذلك، انقر فوق كانسيل. أوبتيونس باسيكش Tutorial. Nowadays، العديد من المحافظ المستثمرين تشمل الاستثمارات مثل صناديق صناديق الاستثمار المشترك والسندات ولكن مجموعة متنوعة من الأوراق المالية لديك تحت تصرفكم لا تنتهي هناك نوع آخر من الأمن، ودعا خيارا، ويقدم عالم من الفرص لمستثمرين متطورة. قوة الخيارات تكمن في براعة أنها تمكنك من التكيف أو ضبط وضعك وفقا ل الوضع الذي ينشأ يمكن أن تكون الخيارات كما المضاربة أو المحافظة كما تريد هذا يعني أنك يمكن أن تفعل كل شيء من حماية الموقف من التراجع إلى الرهان التام على حركة السوق أو مؤشر. هذه التنوع، ومع ذلك، لا يأتي من دون التكاليف الخيارات هي الأوراق المالية المعقدة ويمكن أن تكون محفوفة بالمخاطر للغاية وهذا هو السبب، عندما خيارات التداول، سوف نرى إخلاء المسؤولية مثل ما يلي. الاستراحات تنطوي على مخاطر وليست مناسبة للجميع تداول الخيار يمكن أن تكون مضاربة في الطبيعة وتحمل مخاطر كبيرة من الخسارة فقط الاستثمار مع رأس المال المخاطر. على الرغم من أن أي شخص يقول لك، ينطوي تداول الخيار المخاطر، وخاصة إذا كنت لا تعرف ما تقومون به وبسبب هذا، وكثير من الناس يوحي لك توجيه بعيدا عن الخيارات وننسى وجودها. من ناحية أخرى، يجري جاهل من أي نوع من الاستثمار يضعك في وضع ضعيف ربما الطبيعة المضاربة للخيارات لا تناسب أسلوب حياتك لا مشكلة - ثم لا تكهن في الخيارات ولكن قبل أن تقرر e لا للاستثمار في الخيارات، يجب أن نفهم لهم لا تعلم كيف وظيفة الخيارات خطير مثل القفز الحق في دون معرفة الخيارات التي لن تخسر فقط وجود عنصر آخر في أدوات الاستثمار الخاص بك ولكن أيضا تفقد نظرة ثاقبة في عمل بعض من في العالم أكبر الشركات سواء كان ذلك للتحوط من مخاطر المعاملات الأجنبية أو لإعطاء الموظفين الملكية في شكل خيارات الأسهم، ومعظم المواطنين متعددة اليوم استخدام الخيارات في شكل أو آخر. هذا البرنامج التعليمي سوف أعرض لكم أساسيات الخيارات نضع في اعتبارنا أن معظم التجار الخيارات لديها سنوات عديدة من الخبرة، لذلك لا تتوقع أن تكون خبيرا على الفور بعد قراءة هذا البرنامج التعليمي إذا كنت تعرف على كيفية عمل سوق الأوراق المالية، وتحقق من أساسيات الأسهم توتوريالوبليت خيارات برنامج التداول 1 استبدل دخلك بربح المتاجرة برنامج تداول الخيارات الكاملة .2 جدول المحتويات الخيار أساسيات 6 1 نهج تداول الخيارات المربحة 7 2 خيارات إنترودو كتيون الخيارات تقييم إستراتيجيتك الأولى عميقة في المال المكالمات المغطاة الملخص الملحق 40 التحوط المخاطر الخاصة بك تحديد المخاطر مخاطر تقنيات الحد من المخاطر استراتيجيات التجارة 50 أ مثال 1 أوسغ كورب 51 ب مثال 2 أوسغ كورب - تعديل 55 ج مثال 3 آبل أبل كمبيوتر ملخص 63 نظرة عامة على تحليل الأسهم أين يمكن العثور على الأسهم تحليل تقنيات 68 أ التحليل الأساسي 68 ب التحليل الفني 69 ج تحليل عاطفي ملخص 80.3 جدول المحتويات فروق سعر الخصم فروق سعر الفائدة نظرة عامة الثيران الفاصل الزمني 83 a المثال 1 شلد 84 b المثال 2 أوسغ انتشار الفائض 94 مثال 3 ريم الملخص 100 فروق الائتمان فروقات الائتمان نظرة عامة الثيران المفروض على الثيران 104 أ المثال 1 مؤشر التنمية البشرية 106 ب مثال 2 فروق النداء في صن بير 117 a المثال 3 ملخص موجز المخاطر 124 أساسيات خطة العمل نظرة عامة على الوضع الضريبي لضريبة التاجر المختلفة مقابل مزايا الكيان المستثمر على سبيل المثال ملخص الادخار الضريبي 133.4 جدول المحتويات الجدول الزمني للتقويم فروق الأسعار نظرة عامة أمثلة التجارة 137 a مثال 1 بايكس 137 b مثال 2 مون 141 c المثال 3 بيب الملخص 149 استراتيجيات محايدة متقدمة استراتيجيات محايدة متقدمة نظرة عامة طويلة سترادل 152 a مثال 1 آبل طويل سترانغل 160 a مثال 2 آبل شورت سترادل 169 a مثال 3 ريم الملخص 174 استراتيجيات دمج متقدمة استراتيجيات دمج متقدمة نظرة عامة الفراشة 177 a مثال 1 ريم دوال كريديت سبريدس 183 a مثال 2 ريم الملخص 189.5 جدول المحتويات الكتابة المنهجية الكتابة المنهجية نظرة عامة في النظرية في الممارسة شلد الملخص 204 خيارات لإصلاح الأسهم المفقودة خيارات لإصلاح الأسهم المفقودة نظرة عامة خسائر صغيرة على المدى القصير خسائر أكبر على المدى الطويل أي حجم الخسارة على أي إطار زمني ملخص 216 نسبة متقدمة ينتشر نسبة انتشار متقدمة نظرة عامة مثال معدل معدل انتشار مثال 2 نك ملخص 233 استراتيجية توزيع أرباح الأسهم توزيعات الأرباح نظرة عامة على الإستراتيجية توزيعات الأرباح توزيعات الأسهم توزيعات الأرباح إستراتيجية ملخص 242.6 استبدال دخلك مع الأرباح التجارية 7 الأقسام 1 نهج التداول 2 خيارات مقدمة أيون 3 تقييم الخيار 4 استراتيجيتكم الأولى إيتم المكالمات المغطاة 5 ملخص 6 نيكست كورس أوتلين 7 أبنديكس 1 نهج إلى خيارات مربحة تجارة التداول ليس غني مخطط سريع التداول هو عمل تجاري، مثل العديد من الشركات الأخرى، حيث تحتاج إلى أن تكون قادرة لتوليد تدفق نقدي ثابت من أجل التخطيط للنمو وتحقيق المزيد من المال هذه الدورات سوف يعلمك للتداول كعمل تجاري وهذا يتضمن استراتيجيات التداول إحصائيا سليمة والتحليل المالي والتخطيط الضريبي تجارة تجارية مماثلة لغيرها من الشركات في أن تحتاج لتوليد تدفق نقدي ثابت من أجل التنبؤ والتخطيط للنمو ومع ذلك، فمن فريدة من نوعها في أنه يقدم نموذج عمل رائع بما في ذلك التكاليف العامة المحدودة، صفر المسؤولية المنتج، صفر المخزون، وليس المبيعات أو خدمة العملاء كما أنه يوفر الأكثر ملاءمة هيكل الضرائب من أي عمل آخر لأنه لا توجد ضرائب على العمل الحر، الأرباح الرأسمالية فقط يمكنك بدء عملك التجاري مع أقل من 10،00 0 لبدء توليد 500 - 2،500 شهريا من أرباح التداول بأمان تؤكد هذه الدورات وتوضيح فقط تقنيات التداول عالية الاحتمال التي تحقق معدلات فوز عالية، وعادة حوالي 60-80 سيتم توضيح تقنيات التداول والأمثلة باستخدام أدوات مجانية متاحة للجميع على الإنترنت تطوير خطة التداول الخطوة الأولى في تداول الخيارات الناجحة هي وضع خطة تداول طويلة الأجل تريد أن يكون لديك أفق زمني صحي والتفكير في التداول الخاص بك كنشاط سوف تحمل إلى الأمام لعدة سنوات التداول ليس ثراء مخطط سريع التداول هو الأعمال التجارية، مثل العديد من الشركات الأخرى، حيث تحتاج إلى أن تكون قادرة على توليد تدفق نقدي ثابت من أجل التخطيط للنمو وجعل المزيد من المال خيارات التداول مع الاستراتيجيات المبينة في دورات كوم سوف توفر خطة عمل كاملة على أساس استراتيجيات متحفظة ثبت أن تولد التدفق النقدي الشهري العادي يسمح لك خيارات التداول ببساطة بالرد على التحركات الأسهم بدلا من محاولة التنبؤ بها N o يعرف المرء أين يسير السوق أو عندما يتحرك التجار الناجحون لا يعتمدون على التنبؤ بتحركات الأسهم هم يستفيدون من الإدارة النقدية السليمة ومراقبة المخاطر توفر خيارات التداول فوائد التحكم في المخاطر وإدارة التدفق النقدي على حد سواء. لديه علاقة إنفرز مع نسبة المخاطر مكافأة قبل التجارة، يجب أن يكون لديك خطة تداول قوية والتركيز على توليد أرباح متسقة دون تي التجارة للرياضة يجب أن نفكر في التداول الخاص بك كما كنت بيت كازينو كنت كومة كل الصعاب في صالحك والسماح للاحصاءات تلعب بها لا تريد أن تكون الفرد يسير في كازينو ووضع الرهانات الفردية سوف تفقد كما يفقد معظم المقامرين في كازينو في حين يفوز البيت أي واحد من استراتيجياتنا أظهرت يمكن استخدامها لبناء خطة تداول متينة من تلقاء نفسها المزيد من الاستراتيجيات التي تعلم، والمزيد من الحالات التجارية سوف تكون مستعدة لكسب المزيد من المال مرة كنت مرتاحا مع استراتيجيات التداول المختلفة، تريد تقييم أداء إستراتيجيتك ككل بدلا من الأداء التجاري الفردي تأكد من التركيز على قياس المقاييس الصحيحة لتقييم أداء الإستراتيجية، مثل نسب الخسارة في الأرباح ومتوسط ​​الدولار الفائز ومتوسط ​​الدولار المفقود والسحب والوقت في السوق هدفك هو تحديد استراتيجية كنت مرتاحا وناجحا مع وتطبيق تلك الاستراتيجية على أسواق الأوراق المالية المختلفة للوصول الى المزيد من الصفقات وكسب المزيد من المال لا تركز على هيكلة الصفقات مع نسب مخاطر عالية للغاية كما هو مبين في دورات التعليم خيار آخر احتمال الفوز لديه علاقة إنفرز مع نسبة المخاطر مكافأة على سبيل المثال، الصفقات مع 100 مكافأة نسبة المخاطر ق لديها احتمالات منخفضة للفوز عادة حوالي 50، على غرار الأسهم الصفقات مع 5 مكافأة نسبة المخاطر ق لديها احتمالات عالية للفوز، وعادة حوالي 90 التداول على أساس على الاحتمالات المحافظة للفوز سوف يؤدي إلى صفقات متسقة ومربحة جدا أصغر متسقة البروفيسور إرادة مجمعها أضعافا مضاعفة مع مرور الوقت سوف يركز التجار المربحون على توليد احتمالات عالية للفوز بدلا من ارتفاع نسبة المخاطر المكافأة على الصفقات الفردية سيركز التجار المربحون على توليد احتمالات عالية للفوز بدلا من ارتفاع نسبة المخاطر مكافأة على الصفقات الفردية مراجعة البيانات التالية نموذج مقارنة تاجر التاجر استراتيجية A مع تاجر أكثر عدوانية استراتيجية B تاجر المحافظ لديه هدف العائد الشهري أقل بكثير واحتمال أكبر للفوز من تاجر أكثر عدوانية في السنة الأولى، تاجر متحفظ يولد 26 محبوب العودة السنوية، في حين أن التاجر الأكثر عدوانية كان عائد سنوي كبير في السنة الأولى من 116 في السنة الثانية، وقد زاد المتداول المحافظ محفظة له بنسبة 46 من خلال السماح له المكاسب الصغيرة إلى مجمع كل شهر وقد أعطى التاجر أكثر عدوانية الكثير من أرباحه السنة الأولى و هو فقط 39 في محفظته أداء التاجر المحافظ له ألريا دي تجاوز أداء التاجر العدواني مع استمرار الوقت والإحصاءات تلعب بها، يمكنك أن ترى أن المتداول المحافظ ينتهي بكسب المزيد من المال من تاجر أكثر عدوانية ملاحظة هذا النموذج البيانات هو متاح لك مع منتجاتنا يمكنك تعديل الخلايا الرمادية وعرض نتائج العديد من التوليفات المختلفة يفترض أداء المحفظة المثالي 100 احتمال 9 الاستراتيجية A البيانات 1 الاستراتيجية B البيانات 2 الحافظة المثالية قيمة بورتوليو الأولية 100،000 100،000 قيمة الحافظة الأولية 100،000 العائد الشهري 4 15 العائد الشهري 3 4 الاحتمال 75 55 العائد السنوي 49 4 إعادة حساب السنة 1 نهاية قيمة المحفظة العائد على حقوق الملكية 125،926 26 216، 149،364 49 السنة 2 قيمة الحافظة النهائية العائد على حقوق الملكية 146،374 46 139،303 39 223 السنة 5 قيمة الحافظة النهائية العائد على حقوق الملكية 292،69،285 69 743، السنة 10 القيمة النهائية للحافظة العائد على حقوق الملكية 1،274، 524، 5،526، 1،400،000 1،200،000 1،000،000 800،000 600،000 400،000 200،000 - إستراتيجية منحنى الأسهم إستراتيجية B تر يجب أن تبنى خطة إدينغ على تداول الخيارات المحافظة والسماح الخاص بك انتصارات أصغر لتوليد عوائد أسيدة مع مرور الوقت قيمة محفظتك سوف تنمو باستمرار وتوفير المكافآت المالية التي تحتاجها لتنمية أعمالك التجارية وكسب المال الكبير 10 2 خيارات مقدمة خيار الأسهم هو عقد ينقل لحامله الحق، ولكن ليس الالتزام، في شراء في حالة مكالمة أو بيع في حالة وضع أسهم في الضمان الأساسي بسعر محدد سعر الإضراب في أو قبل تاريخ معين يوم انتهاء الصلاحية بعد هذا التاريخ المحدد، يتوقف الخيار عن وجود عقود خيار الأسهم عادة ما تمثل 100 سهم من الأسهم الأساسية ويوم انتهاء الصلاحية لخيارات الأسهم هو السبت بعد ثالث يوم الجمعة من الشهر ولذلك، فإن الجمعة الثالثة من الشهر هو الأخير يوم التداول لجميع خيارات الأسهم المنتهية أسعار الإضراب أو أسعار التمارين هي السعر المعلن للسهم الواحد الذي يمكن شراء الضمان الأساسي له في القضية من المكالمة أو البيع في حالة وضعها من قبل صاحب الخيار عند ممارسة عقد الخيار لا ينبغي الخلط بين سعر الإضراب، وتحديد محدد لعقد الخيار، مع العلاوة، والسعر الذي يتداول فيه العقد، والذي يتقلب يوميا نوعين من خيارات الأسهم هي المكالمات ويضع خيار كال يعطي صاحبها الحق في شراء 100 سهم من الضمان الأساسي بسعر الإضراب، فهم شروط العقد المشتري الطويل المشتري القصير البائع يدعو الحق في شراء الأسهم بسعر الإضراب قبل انتهاء الصلاحية الالتزام القانوني لبيع المخزون بسعر الإضراب قبل انتهاء الصلاحية يضع الحق في بيع الأسهم بسعر الإضراب قبل انتهاء الصلاحية الالتزام القانوني لشراء الأسهم بسعر الإضراب قبل انتهاء الصلاحية في أي وقت قبل تاريخ انتهاء صلاحية الخيارات يكون على الكاتب أو البائع من خيار بيع الأسهم مقابل خيار المكالمة هو الخيار بوت، الذي يعطي صاحبها الحق في بيع 100 سهم من الضمان الأساسي بسعر الإضراب، في أي وقت قبل تاريخ انتهاء الخيارات يكون على كاتب أو بائع الخيار الالتزام بشراء الأسهم كيف يتم استخدامها الخيارات هي الأدوات التي تسمح للأفراد إما بالتحوط من مخاطر الخسارة في محفظتهم أو تقديم عوائد مالية على أولئك الأفراد المضاربة على نشاط السوق من خلال الجمع بين عدة عقود في تجارة واحدة، يمكن للأفراد تكديس احتمال الفوز لصالحهم وخلق نسبة مخاطر المكافأة التي تتناسب مع مستوى تحمل المخاطر هل هي آمنة هذه العقود هي سائلة جدا وتداولها في نظام التبادل مماثلة للسهم السوق من حيث قيم الدولار، يتم تداول المزيد من الأموال في أسواق الخيارات من جميع أسواق الأسهم مجتمعة هذه السيولة توفر فرصة كبيرة للحصول على والخروج من العقود في الوقت المناسب هذه الدورات تدرس فقط الاستراتيجيات التي تتضمن مواقف متعددة الوجهين لخلق نسب مكافأة فريدة من نوعها مع ارتفاع احتمالات الفوز 10.11 خيارات مقابل خيارات الأسهم هي مماثلة للأسهم في أنها سيكور يتم تداولها في البورصات المنظمة السعودية للبورصات خيارات تختلف عن الأسهم في أن لديهم تواريخ انتهاء الصلاحية لا شهادات عدد غير محدود من العقود مقابل مبلغ ثابت من الأسهم القائمة لا حقوق التصويت أو توزيعات الأرباح الأصول المغطاة منهجية التقييم تم تحديدها الميزة الرئيسية لخيارات التداول هي أنها تسمح لك ببساطة رد فعل لتحركات أسعار الأسهم بدلا من محاولة التحركات سعر السهم بريديكت والميزة الرئيسية لخيارات التداول هو أنها تسمح لك ببساطة رد الفعل لتحركات سعر السهم بدلا من محاولة التحرك أسعار الأسهم بريديكت هذا هو تمييز كبير من تاجر الأسهم الذين تحاول باستمرار التنبؤ حركة سعر السهم وشراء منخفضة بيع عالية على سبيل المثال، إذا كنت تشتري الأسهم وسعر السهم يتحرك إلى أسفل، فإن تاجر الأسهم يكون في موقف الخسارة في حين أن المتداول الخيارات ببساطة الرد على الحركة الهبوطية عن طريق تعديل فإن التجارة والحفاظ على الدورات المحتملة الربح يعلمك لرد فعل على حركة الأسهم وتوقف بلاي نغ لعبة التخمين من الأسهم التجارية ماذا يعني ببساطة رد الفعل لحركات الأسهم بمجرد قبول أنك لا يمكن التنبؤ الاتجاه الأسهم سوف تتحرك، وسوف تتعلم هيكلة التجارة الأولية كموقف محايد حيث سوف يفوز إذا كان الأسهم ترتفع أو تنخفض الأسهم سوف تتحرك في نهاية المطاف في الاتجاه وهذا عندما كنت ببساطة الرد على هذا الاتجاه من خلال التحوط التجارة الخاصة بك على هذا الجانب مراجعة الرسم البياني التالي من ريم من خلال الجمع بين مواقف متعددة الوجهين الخيار مع التحوط الديناميكي على جانبي التجارة الخاصة بك، أنت تقلل إلى حد كبير من خطر الخسارة وإنشاء تجارة من شأنها أن الفوز ما إذا كان السهم ترتفع، أسفل، أو يبقى شقة هذا مثال على إعداد التجارة المتقدمة التي سيتم تقديمها في المستوى 2 دورات لم يعد لديك في محاولة للتنبؤ حركة الأسهم يمكنك ببساطة بدء هذا الإعداد التجاري و رياكت إلى حيث يتحرك السهم يمكنك الفوز على جانبي هذه التجارة إذا كان سعر السهم يبقى بين الخطين الأحمر إذا ارتفع السهم أو أسفل ويصل إلى واحد من الخطوط الحمراء، وسوف رياكت وتحييد ذلك الجانب من التجارة وجمع الربح الخاص بك على الجانب الآخر استراتيجية مثل هذا يكفل تقريبا الربح والسؤال الوحيد هو، سوف تكسب على جانبي التجارة ، أو جانب واحد فقط 11.12 التحوط خيارات التحوط تسمح لك ل رياكت لتحركات الأسهم 12.13 طويل دعوة مثال خيار الدعوة يعطي المالك الحق، ولكن ليس الالتزام، لشراء الأسهم بسعر معين سترايك السعر في أو قبل تاريخ انتهاء العقد دعونا نلقي نظرة على مثال مقارنة تاجر الأسهم مع تاجر الخيارات باستخدام ميكروسوفت، الذي يتداول حاليا حوالي 25 في السهم نفترض كل من تاجر الأسهم والخيارات تاجر تريد السيطرة على 1000 سهم من مايكروسوفت وتتوقع أن ترتفع وتاجر الأسهم سوف تنفق 25،000 لشراء 1000 سهم من الأسهم يمكن للمتداول الخيارات شراء 10 عقود المكالمة تمثل 1000 سهم تنتهي في 120 يوما مع سعر الإضراب من 25 فقط 750 وهذا يعطي صاحب خيار الدعوة تلاعب هت لشراء ميكروسوفت مقابل 25 في أي وقت على مدى 120 يوما القادمة إذا تم تداول ميكروسوفت في 30 بعد 120 يوما، فإن تاجر الأسهم لديه ربح من 5000، في حين أن المتداول الخيار لديه مكاسب من 4250 لأنه سوف يمارس خياره لشراء مايكروسوفت في 25 ثم بيعه في السوق المفتوحة في 30 مقابل 5000 ربح دفع 750 للدعوة بحيث يترك ربحا من 4250 أو 567 ضخم على استثماره الأصلي من 750 إذا تم تداول ميكروسوفت في 20 بعد 120 يوما، وتاجر الأسهم لديه خسارة من 5000، في حين أن التاجر الخيار ببساطة يتيح خياره تنتهي وفقدان الاستثمار الأصلي من يمكن أن نرى خيارات تاجر لديه فائدة من مخاطر محدودة في حين أيضا توليد عوائد كبيرة على الاستثمار وترد هذه المعلومات في الجدول أدناه الأسهم المتداول التكلفة للسيطرة على 1000 سهم من 25 25،000 خيارات التاجر عقود كال تنتهي في 120 يوما مع ضربة سعر 25 الحد الأقصى للمخاطر 25،000 750 النتائج تداول مسفت في 30 في نهاية 120 يوما 5،000 4،250 العائد على الاستثمار 20 567 مسفت تر أدينغ أت 20 أت ذي إند أوف 120 دايس - 5،000 - 750 وفيما يلي مخططات الربح والخسارة لمتداول الأسهم و لونغ كال أوبتيون ترادر ​​يمكنك ان ترى الرسم البياني للربح والخسارة لتاجر الأسهم هو خط مستقيم ويعبر x - محور الحق في سعر الشراء له بأي سعر أقل من سعر الشراء، يكون في وضع خسارة كبير. إن مخطط الربح والخسارة لخيار المكالمة له ربح محتمل مماثل، ولكن الحد الأقصى للخسارة هو 750، والمبلغ المدفوع مقابل الخيار إذا كان السهم يتداول لأسفل عند 10، يمكن للمتداول الخيار خيار فقط خسارة 14000000 10،000 خسارة الأرباح 5،000 - 5،000 10،000 15،000 سهم الأسهم 14،000 12،000 10،000 خسارة الأرباح 8،000 6،000 4،000 2،000 - 2،000 سعر سهم كال من خلال الاستفادة من الخيارات، يمكن الحفاظ على إمكانات صعودية غير محدودة في الوقت نفسه الحد من المخاطر الخاصة بك خيارات هي أدوات إدارة المخاطر مع الفوائد التي تتجاوز بكثير تلك الأسهم التقليدية 14.15 متزوج وضع مثال إذا كنت تملك الأسهم ولا تملك يضع حماية يو أور محفظة، كنت في خطر A عقد عقد يعطي المالك الحق، ولكن ليس الالتزام، لبيع الأسهم بسعر محدد الإضراب السعر قبل تاريخ انتهاء الصلاحية التفكير في يضع عقدا التأمين على غرار التأمين على منزلك أو سيارة كنت تدفع قسط لشراء بوليصة التأمين التي سوف تدفع لك إذا كان منزلك يحترق أو إذا كنت حطام سيارتك يضع عقود التأمين للمحفظة الخاصة بك دعونا ننظر في مثال مقارنة تاجر الأسهم مع تاجر الخيارات باستخدام يضع على الأسهم التاجر يملك 1000 سهم من إنرون مرة أخرى في عام 2000 عندما كان يتداول في ارتفاعها المعدل مقسمة إلى حوالي 87 للسهم الواحد لدينا تاجر الخيار أيضا تملك 1000 سهم من إنرون، ولكن أيضا المملوكة 10 وضع عقود يعطيه الحق في بيع له 1000 سهم من سهم إنرون في أي وقت خلال ال 120 يوما القادمة بسعر مضمون من 87 50 للسهم الواحد تكلفة عقود الشراء 3000 حتى أساس التكلفة في تجارته هو 90،000 كما تعلمون، كشفت إنرون المخالفات المحاسبية الهامة والأسهم بلوميتي د على التوالى حقق تاجر الأسهم لدينا خسائر كبيرة، في حين تم حماية تاجر الخيارات من التحركات الهبوطية ومارس خياره لبيع أسهمه في إذا كنت تملك الأسهم ولا تملك بوت حماية محفظتك، كنت في خطر يتم عرض هذه المعلومات في الجدول أدناه خيارات تاجر الأسهم خيارات التاجر تكلفة 1000 سهم من 87 87،000 87،000 تكلفة 10 عقود بوت تنتهي في 120 يوما بسعر إضراب 87 50 3،000 التكلفة أساس التجارة 87،000 90،000 الحد الأقصى للمخاطر 87،000 2،500 النتائج إنرون المتداولة بأقل من 60 في 2001 يفترض الأسهم التي تباع في 60 20،000 2،500 إنرون المتداولة لأقل من 1 في عام 2002 يفترض تاجر الأسهم عقد الأسهم على أمل لترتد مرة أخرى 87،000 2،500 15.16 وفيما يلي المخططات الربح والخسارة لمتاجر الأسهم وطويلة بوت التاجر الخيار يمكنك رؤية الربح والخسارة الرسم البياني لتاجر الأسهم هو خط مستقيم ويعبر المحور س الحق في سعر الشراء له في أي سعر أقل من سعر الشراء له، وقال انه في موقف خسارة كبيرة الربح وخسارة الخسارة لخيار بوت لديها احتمال الربح المعاكس عندما ينخفض ​​سعر السهم، يزداد لونغ بوت في القيمة عندما يزيد سعر السهم، فإن لونغ بوت يفقد القيمة، ولكن يتم تجاوز الخسارة في 3000، وتكلفة قسط التأمين 15،000 10،000 5،000 خسارة الربح - 5،000 10،000 15،000 20،000 سعر سهم الأوراق المالية 14،000 12،000 10،000 8،000 خسارة الربح 6،000 4،000 2،000 - 2،000 4،000 سعر السهم 16 وضع 17. أدناه هو مخطط الربح والخسارة للموقف المشترك من مخزون طويل وخيار طويل الأمد يمكنك أن ترى الرسم البياني للربح والخسارة للمخزون المشترك ووضع موقف يأخذ أفضل من الأوراق المالية الفردية الرسوم البيانية مع احتمال صعودي غير محدود والحد الأقصى للمخاطر توج بالسعر المدفوع للتأمين من 3،000 8،000 6،000 خسارة الأرباح 4،000 2،000 - 2،000 4،000 سعر السهم الأسهم المشتركة ووضع 17.18 3 خيارات تقييم الخيارات يتم تقييمها بشكل مختلف جدا عن الأسهم وفهم مكونات تقييم الخيار سوف تمكنك من إسو المكونات الفردية المتأخرة من تقييم الخيار والفوز على المزيد من الصفقات المتغيرات من صيغة بلاك سكولز هي سعر سترايك مقابل سعر الضمانة الكامنة القيمة الجوهرية تقلب الأمن الأساسي الوقت المتبقي حتى انتهاء الصلاحية مخاطر أسعار الفائدة توزيعات الأرباح كما ترون في المتغيرات المذكورة أعلاه ، فإن سعر الأمان الأساسي يؤثر فقط على واحد من المتغيرات، أو 20 فقط من قيمة الخيارات لذلك، يمكنك هيكلة الصفقات للقبض على المكونات الأربعة الأخرى، أو 80 من قيمة الخيارات، ولا يهم ما يحدث مع سعر السهم بواسطة التقاط العناصر الأخرى من قيمة الخيار، سوف تكسب ما إذا كانت الأسهم ترتفع، أسفل، أو البقاء شقة سوف استراتيجيات التداول لدينا محاولة التقاط جميع المكونات 5، ولكن الربحية لدينا لا تعتمد على التنبؤ الصحيح الاتجاه الأسهم الاتجاه القيمة الجوهرية يمكن أن القيمة الجوهرية يتم تعريفها على أنها المبلغ الذي سعر الإضراب من الخيار هو في المال هو في الواقع جزء من سعر الخيار الذي لا تضيع بسبب إلى مرور الوقت أو انخفاض في التقلب يتم احتسابها عن طريق طرح سعر الإضراب من سعر السهم الحالي للمكالمة يتم حساب القيمة الجوهرية لوضع من خلال طرح سعر السهم الحالي من سعر الإضراب على سبيل المثال، سهم ومت هو التداول في 58 عقد المكالمة مع 55 سعر الإضراب له 3 من القيمة الجوهرية 58- 55 يمكن لحامل خيار الاتصال اختيار ممارسة دعوته وشراء ومت في 55 وبيعها على الفور في السوق المفتوحة في 58 ل 3 فرق أن 3 من قيمة الخيار الحقيقي تسمى القيمة الجوهرية أ وضع العقد مع سعر الإضراب 55 له 0 قيمة جوهرية لأن حامل الخيار بوت لديه الحق في بيع أسهمه في 55، ولكن لن يمارس له وضع لأنه يمكن بيع مخزونه في السوق المفتوحة في 58 لذلك، فإن 55 بوت لديه 0 قيمة جوهرية أ وضع العقد مع 60 سعر الإضراب له 2 قيمة جوهرية 60-58 18.19 القيمة الخارجية تمثل جميع المبالغ الأخرى التي تم احتسابها في سعر الخيار أعلى من القيمة الجوهرية وتشمل قسط التقلب s القيمة الزمنية الأقساط بدون مخاطر معدل الفائدة توزيعات الأرباح التقلب التقلب هو واحد من أهم العوامل في سعر الخيار يقيس المبلغ الذي من المتوقع أن يتقلب فيه الأصل الأساسي في فترة معينة من الزمن ويؤثر بشكل كبير على سعر الخيار تقلبات التقلبات هي مجرد مقياس لعدم اليقين من المخاطر أو التغير في سعر خيار الأمن الأساسي. تعكس تقديرات التقلبات المرتفعة تقلبات أكبر في أي من الاتجاهين في مستويات الأسعار الكامنة هذا التوقع يؤدي عادة إلى ارتفاع أقساط الخيار للتخفيضات والمكالمات على حد سواء، وهو الأكثر وضوحا مع الخيارات في المال والقيمة الرياضية الرسمية للتقلب هو يرمز إلى الانحراف المعياري السنوي للتغيرات سعر الأسهم اليومية هناك نوعان من التقلب التقلب الإحصائي والتقلب الضمني التقلب الإحصائي - قياس سعر الأصول الفعلي التغييرات على مدى فترة زمنية محددة التقلب الضمني - مقياس لكيفية مو تش السوق تتوقع سعر الأصول للتحرك، لسعر الخيار وهذا هو، والتقلب أن السوق في حد ذاته يعني ضمنا هناك قاعدة عامة من الإبهام شراء الخيارات في خيارات منخفضة التقلب بيع خلال فترات تقلب عالية الأسواق مع الكثير من الزناد التقلب تضخم أسعار الخيارات السوق الذي يتحرك كثيرا يزيد من احتمال أن خيارا على هذا المخزون سوف ينتهي في المال تقلب هو جزء مهم جدا من اللغز، وليس فقط لتحليل قيمة الخيار ق، ولكن لتقييم الميل نحو السوق للتحرك الهائل للأسعار إن فحص الفرق بين التقلب التاريخي للمخزون والتقلب الضمني يمكن أن يساعد المتداولين على التعرف عندما يكون خيار الأسهم منخفض أو مبالغ فيه إذا كان التقلب الضمني للخيار أعلى من التقلب التاريخي، فإن الخيار من الناحية النظرية مبالغ فيها يبحث بائعو الخيار عن هذه الأنواع من الفرص لبيع عالية وشراء منخفضة وعلى النقيض من ذلك، يبحث المشترون الخيار عن الخيارات بأقل من السعر ب y البحث عن أوضاع السوق التي يكون فيها التقلب الضمني للخيار أقل من سعر التذبذب التاريخي الذي يشتري منخفضا وبيعه مرتفعا 19.20 الوقت القيمة الوقت حتى يؤثر انتهاء الصلاحية على عنصر قيمة الوقت لخيار الخيار s كلما زادت المدة الزمنية لظروف السوق إلى العمل على استفادة المستثمر، كلما زادت قيمة الوقت عموما، مع اقتراب انتهاء الصلاحية، ومستويات القيمة الزمنية للخيار، لكل من يضع ويدعو، ينقص أو يتآكل هذا التأثير هو الأكثر وضوحا مع الخيارات في المال تآكل من القيمة الزمنية ليست الخطية قيمة الوقت يتلاشى بسرعة أكبر مثل الأيام بالقرب من انتهاء الصلاحية القراد بعيدا سترى المزيد من الاضمحلال قيمة الوقت في 30 يوما الأخيرة من خيارات الحياة القيمة الزمنية للخيار تآكل مع كل يوم أن يجلب انتهاء أقرب انظر الرسم البياني أدناه تضاؤل ​​الوقت معدلات الفائدة الخالية من المخاطر وتوزيعات الأرباح المكونان النهائيان لتقييم الخيار بما في ذلك معدل الفائدة الخالية من المخاطر وأرباح الشركات لا تلعب دورا هاما في تقييم اخليارات تعتبر هذه املكونات قيم ثابتة وال تتقلب بسبب حتديد قيمها إن تأثير أرباح األسهم الضمنية ومعدل الفائدة احلالي اخلالي من اخملاطر له تأثير صغير ولكنه قابل للقياس على أقساط اخليار يعكس هذا التأثير تكلفة تحمل الأسهم في الضمان الضمني - الفائدة التي قد تدفع للهامش أو المستلمة من الاستثمارات البديلة مثل فاتورة الخزانة، والأرباح التي سيتم استلامها من خلال امتلاك الأسهم مباشرة 20.21 4 استراتيجيتك الأولى عميقة في المال المكالمات المغطاة الأهداف الاستراتيجية توفير المكافأة المحتملة 100 سنويا، مع توفير التحوط النشط كتأمين لمراكز الأسهم الخاصة بك غوال شراء القيمة الجوهرية في المخزون وبيع القيمة الخارجية في الخيارات المزايا الاستراتيجية بنية بسيطة عالية جدا معدل النجاح 80 يشمل هامش الخطأ ارتفاع معدلات العائد السنوية الخطوات 1 العثور على الأسهم التي ترغب في امتلاك أو تملك بالفعل 2 إجراء تحليل بما في ذلك التقنية، فوندامنتا l، و عاطفي لتحديد حركة السعر المتوقعة كنت لا تريد الدخول في التجارة قبل أي حال من الأحوال التي يمكن أن تدفع سعر السهم في أي اتجاه، مثل الأرباح، وإصدارات ادارة الاغذية والعقاقير، الخ ملاحظة - إذا كنت غير مألوف مع التحليل القياسي، لدي بالطبع الأساسية المتاحة لتجلب لك ما يصل الى سرعة 3 وينبغي تطبيق هذه الاستراتيجية على الأسهم التي تتوقع صعودا صاعد 4 تقييم سلسلة الخيار مع التركيز على قيمة الجوهرية الجوهرية في المال إتم عقد المكالمات هيكل التجارة يجمع بين الأسهم والخيارات شراء 1000 سهم من الأسهم وبيع في نفس الوقت 10 عقد المكالمات التي تمثل 1000 سهم من الأسهم مراجعة قصيرة نداء الالتزامات من مصفوفة من خلال بيع عقد كال، كنت تعطي شخص آخر الحق في شراء الأسهم الخاصة بك بسعر ثابت 21.22 مثال 1 أوسغ كورب لتجارةنا الأولى، سنقوم باستخدام أوسغ كما مخزوننا نود أن تملك يمكننا سحب ما يصل الرسم البياني لرؤية الرسم البياني لسعر العام الماضي الذي يؤكد أوسغ هو في الاتجاه الصعودي حتى ولذلك، سوف نستمر في أنتيسي يرتفع السهم من هنا تم الإفراج عن الأرباح مؤخرا لذلك نحن لا نتوقع أي أخبار قصيرة الأجل للخروج من شأنها أن تؤثر على سعر السهم انظر الرسم البياني أدناه التالي، سوف نقوم بمراجعة سلسلة الخيار ل أوسغ المتاحة في كوم الخيار القياسي ستدرج قائمة العقود على اليسار وتضع العقود على اليمين مع عمود من أسعار الإضراب أسفل المركز يتم تظليل المكالمات والمكالمات المالية في أصفر فاتح بالنسبة لاستراتيجية التداول هذه، نود أن ننظر إلى عقود المكالمات التي هي على الأقل اثنين من أسعار الإضراب في المال للحصول على القيمة الجوهرية وبناء في هامش الخطأ لدينا مراجعة سلسلة الخيار لشركة أوسغ أدناه 22.23 والهدف من هذه الاستراتيجية هو شراء القيمة الجوهرية في الأسهم وبيع القيمة الخارجية في خيارات في حين بناء في هامش الخطأ في الصفقات الخاصة بك يمكنك أن ترى أن 37 50 سترايك دعوة العقد هو العقد الثاني المدرجة التي هي في المال بدءا من خارج من بين المال الدعوة العقود المبينة باللون الأبيض الجوهريةقيمة الإضراب 37 50 يمكن حساب عقد المكالمات عن طريق طرح سعر الإضراب من سعر السوق الحالي 41 51-37 50 4 01 وبما أن القيمة الجوهرية هي 4 01 وسعر السوق للعقد هو 6 20، هناك 2 19 4 01 من القيمة الخارجية في هذا الخيار الهدف من هذه الاستراتيجية هو شراء قيمة جوهرية في المخزون وبيع القيمة الخارجية في الخيارات في حين بناء في هامش الخطأ في الصفقات الخاصة بك من المهم جدا أن نفهم سوف الحرف الخاصة بك بناء في المخزن المؤقت في حالة السهم يتحرك ضد توقعاتك الأولية تذكر اخترنا هذا المخزون تحسبا لأنه سوف ترتفع من هنا الخيار سوف توفر هامشنا من الخطأ في حالة الأسهم يتحرك لأسفل لإنشاء عميق في المال المغطاة الدعوة، you will buy the stock and simultaneously sell the Call contract In our example, we will use a standard 1000 shares of stock and 10 Call contracts representing 1000 shares of stock 23.24 Gives you a 15 margin of error By building in am argin of error, you are increasing your probability of winning Cost of Trade Buy 1000 shares of USG at 41 51 This will consume 41,510 or if you have a margin account, only half of the stock position will be required, which is 20,755 Sell 10 June 37 50 Calls at 6 20 Net Cost Share 35 31 calculated as 6 20 By selling the Call contracts, we are giving someone else the right to buy the stock from us at That s okay though since our cost is Review Trade Metrics Calculations Max Gain Short Strike Price less net cost of trade 35 31 2 19 per share, or 2,190 total Break even Stock price less credit from selling Call 6 2 in 30 days equates to an Annual Rate of Return of 106 41 51 6 20 Stock must be at or above this amount to breakeven or make a profit Current stock price 41 51 Your profitability does not depend on your prediction that the stock will go up The stock can also decrease and you will still win Max Risk Net cost of trade 35 31 x 1000 shares 35,310 Note Even when trades move against you , you can adjust the trade to offset any risk and maintain profit potential I will show you how to always Hedge your downside risk in your first course, Hedging Your Risk Reward Risk Ratio Equals max gain divided by max risk 2 19 35 31 6 2 24.25 Below is the Profit and Loss Diagram for the combined position of long stock and a Short Call Option You can see on the Profit and Loss Diagram the current stock price is already well above our Maximum gain point By using the Option contract, we have built in a Margin of Error on this trade We can be completely wrong on our analysis of expected stock movement up and still win our maximum profit As long as the stock is trading above 37 50 by the expiration date in 30 days, we will win our 2,190 4,000 2,000 Margin of Error 15 Current Stock Price - We can be completely wrong on our analysis of expected stock movement up and still win our maximum profit profit loss 2,000 4,000 6,000 8,000 10,000 12, stock price Break Even 25.26 Trade Results At exp iration, the stock was trading even higher at We allowed our short call to be assigned which means we were obligated to sell our stock at Our cost basis in the trade was only 35 31 so we achieved our maximum profit of 2,190 in only 30 days We are on our way to achieving our annual rate of return of over 100 See the chart below to see where USG finished at expiration Stock stayed above 37 50 so we realized our entire 2,190 profit Let s review another example of this strategy In this example, we were completely wrong on our expectation of stock movement, but simply REACTED to the stock move and made more money than we originally planned That s the power of options 26.27 Example 2 AAPL Apple Computer For this trade, we ll use AAPL as our stock we would like to own We can pull up a chart on to see the past year price chart that confirms AAPL is in a bullish trend up Therefore, we will continue to anticipate the stock going up from here Earnings have recently been released so we do not expe ct any short term news to come out that would impact the stock price See the chart below Next, we will review an option chain for AAPL available at com The standard option chain will list Call contracts on the left and Put contracts on the right with a column of strike prices down the center The In - The-Money Calls and Puts are shaded in light yellow For this trading strategy, we want to look at Call contracts that are at least two strike prices In-The-Money to capture Intrinsic Value and build in our margin of error Review the Option Chain for AAPL below 27.28 You can see that the 37 50 Strike Call contract is the second contract listed that is In-The-Money starting from the Out-Of-The-Money Call Contracts shown in white The intrinsic value of the 37 50 strike Call contract can be calculated by subtracting the strike price from the current market price 41 19- 37 50 3 69 Since the Intrinsic value is 3 69 and the market price for the contract is 4 90, there is 1 21 3 69 of Extrinsic val ue in this option The objective of this strategy is to buy intrinsic value in the stock and sell extrinsic value in the options while building in a margin of error into your trades That is very important to understand Your trades will build in a buffer in case the stock moves against your initial expectation Remember we selected this stock in anticipation that it would go up from here The option will provide our margin of error in case the stock moves down To establish the Deep In-The-Money Covered Call, you will buy the stock and simultaneously sell the Call contract In our example, we will use a standard 1000 shares of stock and 10 Call contracts representing 1000 shares of stock 28.29 Gives you a 12 margin of error By building in a margin of error, you are increasing your probability of winning Cost of Trade Buy 1000 shares of AAPL at 41 19 Sell 10 April 37 50 Calls at 4 90 Net Cost Share 36 29 calculated as 4 90 By selling the Call contracts, we are giving someone else the right to buy the stock from us at That s okay though since our cost is Note The long stock position will consume 41,190 or if you have a margin account, only half of the stock position will be required, which is 20,595 A single stock futures SSF account would only require 8,240 You should substitute SSF s for stock wherever possible In the remaining courses, we will discuss the use of Single Stock Futures in lieu of traditional stock wherever possible Review Trade Metrics Calculations Max Gain Short Strike Price less net cost of trade 36 29 1 21 per share, or 1,210 total 3 4 in 30 days equates to an Annual Rate of Return of 49 4 Break even Stock price less credit from selling Call 41 19 4 9 Stock must be at or above this amount to breakeven or make a profit Current stock price Your profitability does not depend on your prediction that the stock will go up The stock can also decrease and you will still win Max Risk Net cost of trade 36 29 x 1000 shares 36,290 Note Even when trades move against you, you can adjust the trade to offset any risk and maintain profit potential I will show you how to always Hedge your downside risk Reward Risk Ratio Equals max gain divided by max risk 1 21 36 29 3 4 15 in 30 days equates to an Annual Rate of Return of 535 Reward Risk Ratio Equals max gain divided by Capital consumed in trade assumes Single Stock Futures used instead of stock 1 21 8 24 15 29.30 Below is the Profit and Loss Diagram for the combined position of long stock and a Short Call Option You can see on the Profit and Loss Diagram the current stock price is already well above our Maximum gain point By using the Option contract, we have built in a Margin of Error on this trade We can be completely wrong on our analysis of expected stock movement up and still win our maximum profit As long as the stock is trading above 37 50 by the expiration date in 30 days, we will win our 1,210, or 535 on capital 2,000 Margin of Error 15 profit loss - 2,000 4,000 6,000 8, Break-Even Current St ock Price 10,000 12,000 stock price Trade Results April 15th AAPL closed at 35 39, down 5 80 or 14 from where we entered the trade Our cost basis in the trade was 36 29 so we can either make an adjustment or take a loss The loss would only be 900 vs a loss of 5,800 had we only bought the stock for our initial trade The short option expired worthless so we kept the entire 4,900 collected from selling the Call contracts This gave us our cost basis in the remaining stock we owned of At this point we owned the stock and the option expired We could decide to enter another Covered Call by selling a 30 Call against our stock and collect 8 share That would lower our cost basis in the stock to 28 29 8 and obligate us to sell the stock at 30 if AAPL trades above 30 at expiration of the next month That would leave us with profit potential of 1 71 share, or 1,710, on a stock that went from 41 down to 35 We were completely wrong and could simply REACT to the downward movement by adjusting our trade and maintaining profit potential 30.31 AAPL dropped right at expiration We elected not to enter another Covered Call and just 3 days later, AAPL traded up to 37 74 giving us the opportunity to sell our stock at We sold our stock for 37 70 and our cost basis was 36 29 so we captured an additional profit of 1 41 or 1,410 for the trade We made more money than we originally planned because we simply REACTED to the stocks downward movement and adjusted our trade That s the power of options We made more money when we were completely wrong about the stock 31.32 5 Summary Options allow you to control stocks without owning them By using multiple option positions, you can effectively reduce risk to your acceptable level or eliminate it entirely You can achieve high rates of return while building in margins of error into your trades The key to profiting with options is to focus on Probabilities of winning Build in margins of error into your trades and that will increase your probability of winni ng Mastering options will change your investment strategy to simply REACT to stock movements instead of trying to predict them Due diligence will make you a better and more successful trader Be sure to paper trade strategies before you start trading with real money 32.33 Next Course Outline These courses are designed to educate you on conservative option strategies that will allow you to make money consistently every month You will learn how to find trades, initiate trades, and make adjustments to your trades to come out a winner on 80 of your trades You will also learn how to structure your trading business for tax purposes to allow you to keep more of the profits you earn by reducing the taxes on your gains You will gain a complete business plan to allow you to replace your current income with Trading Profits and give you financial freedom Our program is reserved for individuals that are serious about making a living by successfully trading options The program starts with Home Study Training Materials including our training manual and presentation CD s that you can read through at your convenience As you go through the training materials and develop questions or need clarification, you can ask the professionals that created the program directly in our live interactive online seminars We host the seminars online so you do not have to travel to receive answers and guidance from our professional team You can also see the strategies you learn in action through our trading newsletter Our team will send you real trades they are making in their personal accounts More importantly, they will send you the adjustments they make to their trades to show you how to maximize profits You can follow along with the professionals, place the same trades they are, and make money in the markets while you learn This program will take a novice investor and make them a professional trader living off of profits generated in the markets You can sign up now for the Complete Option Trading Pr ogram including our Home Study Training Materials, Live Seminars, and continuing support with our Professional Trading Newsletter In order to provide clients with the most beneficial learning experience and adequate levels of personal attention, session enrollment is limited Your first trade will pay for the entire Program Click Here to Order Now 33.34 Below are details for the individual courses You can also review more details of the courses online at Click on any course name for a more detailed description of content 34 Level 1 Courses Hedging Your Risk Stock Analysis 101 Debit Spreads Credit Spreads Rule 1 is always protect your downside This course goes past the basic protection of Puts and shows you how to hedge your risk for individual stocks or entire portfolios in both retirement and nonretirement accounts You can even hedge your downside risk for stocks you will own in the future, such as when you exercise options granted by your employer Learn how to get portfolio insurance for NO cost Learn a new strategy to limit your risk in all situations Review 3 real trades used to generate annual returns 86 See the strategy produce 2,140 Profit with only 2,860 of trading capital at risk That s a 75 return in 30 days This course explores the many disciplines involved in analyzing stocks Learn to analyze a stock using a blend of Fundamental, Technical, and Sentimental analysis techniques Increasing your stock analysis skills will provide increased trading profits Learn where to find good trading opportunities quickly and easily Learn various analysis techniques including Fundamental, Technical, and Sentimental Review examples of indicators and valid Buy Sell signals View websites where you can get all the trading information you need for Free Learn two basic strategies that will provide high returns and are great trade setups Although you can use these strategies to build a solid business plan, these essential strategies will become the adjustments to better trade se tups in the advanced courses Learn unique approaches to Bull Call spreads and Bear Put spreads that generate 80 win rates Review 3 real trade examples that generated huge Profits See one trade that won 19 in only 30 days That equates to annual rate of return of over 700 Profit from stocks that move up or down These two essential strategies put cash in your pocket up front Learn how to generate cash flow consistently I play these strategies every month.35 These are very high probability trades Win more than 80 of your credit spreads by implementing our unique strategy play Review 3 real trade examples that generated huge Profits See one trade that won 15 in only 35 days That equates to annual rate of return of over 320 Profit from stocks that move up or down Business Plan Essentials Before you trade with real money, you need this course Learn how to maximize the tax system so you keep more of your gains Learn the benefits of creating separate entities to trade within and the tax benefit s of certain securities we will trade Learn which options to trade to cut your taxes in half See the tax impact of various trading instruments Understand the tax laws affecting stock, options, futures, and commodities Should you create your own Corporation or LLC to trade within See how two traders compare when one knows the tax law and one does not The tax wise trader saved over 19,000 in taxes Why your CPA won t know the tax law affecting transactions involving options and futures 35 Level 2 Courses Calendar Spreads Learn advanced trade setups that are easily adjusted to allow you to REACT to stock price moves These are very versatile trades that will incorporate several adjustments Our unique approach to Calendar spreads makes it easy to make money Review 3 real trade examples that generated huge Profits See one trade that won 79 in only 30 days That equates to annual rate of return of over 2,000 Profit from stocks that trade within a range Easily adjust your trades to REACT to stoc k price moves These 2 strategies require the lowest amount of capital You can trade using these strategies with only a few hundred dollars Advanced Neutral Strategies When stocks are trading within a range, you can employ several strategies to take advantage of predictable support and resistance levels to profit from stagnant stocks Learn 3 new strategies that will generate profits whether the stock moves up or down Play both sides of the stock to win in either direction.36 Review 3 real trade examples that generated huge Profits Profit from stocks that move up, down, or that even stay flat Learn invaluable trade adjustments so you know how to maximize profits when stocks move in any direction Advanced Combination Strategies Level 3 Courses Systematic Writing See one trade that won 54 in only 11 days That equates to annual rate of return of over 4,000 Learn to combine multiple strategies on one stock that only consumes the margin of one trade and guarantees a winner Play both sides of stocks so you can win if they go up and you win if they go down Learn 2 new strategies that will generate profits whether the stock moves up or down Play both sides of the stock to win in either direction These strategies require minimal trading capital since you are guaranteed a winner Review 3 real trade examples that generated huge Profits See one trade that won 15 in only 11 days That equates to annual rate of return of over 2,800 Profit from stocks that move up, down, or that even stay flat Learn invaluable trade adjustments so you know how to maximize profits when stocks move in any direction The Systematic Writing course is a complete trading system involving trade setups, initial adjustments and secondary adjustments to generate huge profits Learn what to do when your initial trade setup goes against you so you can still come out a winner Learn this complete Trading System that produces huge Profits Learn how to make money even when you are 100 wrong on your analysis See one tr ade that won over 2,000 even when the stock dropped 16 against our expectation Profit from stocks that move up, down, or that even stay flat Learn invaluable trade adjustments so you know how to maximize profits when stocks move in any direction Use the strategy flowchart diagram as a road map to your trading 36.37 Options to Repair Losing Stocks If you currently own stock in a losing position, or if you will ever own stock in the future, learn these strategies to get out of a losing stock position at breakeven or even a small profit These strategies are great at rescuing stocks Learn 4 new strategies that will recover your losses in your stock position See how to get out of your losing stock at breakeven or maybe a slight profit Strategies are catorgorized based on the size and length of time in a loss Learn how to use the advantages of options to repair the value of your losing stock positions Advanced Ratio Spreads The Advanced Ratio Spread course combines your technical analysis sk ills with advanced options knowledge to show you how to leverage into huge profits Learn the strategies the professionals use to make thousands of dollars on each trade Learn 2 new strategies the professionals use that will either generate profits or breakeven You can even structure these trades to guarantee a profit Review 2 real trade examples that generated huge Profits See one trade that won 1400 in only 37 days We made 2,820 in Profit on a trade that only required 200 to initiate Profit from stocks that move up, down, or that even stay flat Learn invaluable trade adjustments so you know how to maximize profits when stocks move in any direction Dividend Income Strategy The Dividend Income Strategy is virtually a risk-free trade setup that can be used anytime a dividend is declared You can receive the dividend and profit in as little as one day Learn this virtually risk free strategy that profits by the amount of the dividends issued Worst case scenario is a breakeven trade Understa nd the mechanics of dividends and key dates Learn how common stock splits affect stock prices and option valuation 37.38 You can also sign up for the individual components of our Complete Option Trading Program For more information, click on NEWSLETTER, SEMINARS, and COURSES Courses Each option trading course includes unique strategies and includes real trade examples You will also learn the adjustments made during the trade to maximize profits To review a listing of courses and their content, click on COURSES Newsletter Our Trading Newsletter allows you to peek over the shoulder of our trading professionals and see the trades they are making in their own accounts in real time You can place the same trades they place and make money while you learn You will see the strategies we teach in action More importantly, you will see the adjustments made to these trades to come out a winner on virtually every trade Stocks do not move in a straight line so you need to see what to do when the stoc k moves against you so you can make more money, even when you are wrong on a stock To sign up for our Trading Newsletter, click on NEWSLETTER Seminars Our Live Interactive Seminars provides the opportunity to review the Trading Program Materials directly with the professionals who designed it and make their living trading These seminars are held online so you do not need to travel anywhere to have access to our team of professionals They are here to guide you to success You can have all your questions answered in these online Seminars The Seminars are held daily so you can participate when you are ready In addition, you can request a one-on-one session at a time convenient to you if our standard times do not work with your schedule To see more information on our Seminars, click on SEMINARS 38.